Stewardship Code

한국기업지배구조원(CGS) 스튜어드십 코드

현대기술투자주식회사(이하 "현대기술투자" 또는 "당사")는 한국기업지배구조원(CGS)이 제정하여 공표한" 기관투자자의 수탁자 책임에 관한 원칙"을 바탕으로

다음과 같은 현대기술투자의 스튜어드십 코드를 마련하여 2018년 9월 28일자로 시행함을 알려드립니다.

( 시행일 : 2018년 9월 28일 )

원칙1 : 기관투자자는 고객, 수익자 등 타인 자산을 관리ㆍ운영하는 수탁자로서 책임을 충실히 이행하기 위한 명확한 정책을 마련해 공개해야 한다.

현대기술투자는 연기금 및 모펀드(Fund of funds) 등(이하 “출자자”)으로부터 자산을 위탁받아 펀드를 결성하여 운용하는 자산운용자로서 당사가 운용하는 펀드의 출자자들이 최선의 이익을 얻을 수 있도록 선량한 관리자로서의 의무를 다하는 한편, 관련법규 및 펀드 정관, 규약에 따라 당사에 부여되는 수탁자 책임을 충실하게 이행하기 위하여 본 현대기술투자 스튜어드십 코드를 제정하고 관련 정책을 공개하는 바입니다.
당사는 운용자산 가치를 보호∙증진하는 투자자로서 출자자로부터 위탁받은 자산의 관리∙운용을 맡은 수탁자로서 책임이 있습니다.
당사는 수탁자로서 활동함에 있어 출자자들의 이익을 최우선적으로 고려할 것입니다. 이해상충 상황이 발생하는 경우 출자자의 이익을 당사와 당사의 주주 및 임직원의 이익에 우선할 것이며, 모든 출자자의 이익을 동등하게 다루고, 펀드의 결성, 운영 및 청산시에 합리적 이유 없이 특정 ·출자자를 우대하거나 차별취급하지 않을 것입니다. 이를 위해 이해상충방지를 위한 내부통제 규정 등 내부 규정을 마련하고 그에 맞는 시스템을 도입하여 이해상충 발생 가능성을 최소화하고, 지속적인 교육을 바탕으로 임직원들의 직업윤리의식을 고취하고 있습니다.
당사는 투자대상회사의 지속적인 성장과 중장기적인 기업가치 제고를 위하여 해당 회사의 재무요소는 물론 기술∙인력∙지배구조 등 비재무 요소를 주기적으로 점검하고 있습니다.
당사는 투자대상회사의 경영진, 핵심인력들과 주요 경영현황 등에 대해 수시로 소통함으로써 공감대 형성을 지향하는 한편, 해당 회사의 주요 안건에 의결권을 행사함에 있어 철저한 내부심의를 통해 도출한 최종 의견을 바탕으로 의결권을 행사하고 적극적인 주주활동을 수행하겠습니다.
당사는 이러한 활동 내역 및 사후관리 현황을 당사의 출자자들에게 주기적으로 보고하는 원칙을 준수하고 있습니다.
당사는 수탁자 책임의 충실한 이행을 위하여 필요한 역량과 전문성을 갖추도록 하겠습니다.

원칙2 : 기관투자자는 수탁자로서 책임을 이행하는 과정에서 실제 직면하거나 직면할 가능성이 있는 이해상충 문제를 어떻게 해결할지에 관해 효과적이고 명확한 정책을 마련하고 내용을 공개해야 한다.

현대기술투자는 수탁자로서 책임을 이행하는 과정에서 직면할 수 있는 이해상충 문제를 방지하기 위한 내부통제 기준을 마련하고 있으며, 해당 기준이 정하는 방법 및 절차에 따라 이해상충 문제 발생 가능성을 적절히 관리하고 있습니다. 해당 기준은 이러한 관리가 출자자에게 이익이 되도록 신의에 따라 성실하게 이루어질 것을 규정합니다.
당사는 이해상충 문제의 발생 및 내부통제기준의 준수 여부를 관리하고 감독하는 준법감시인을 두고 있어, 당사/당사의 임직원과 출자자간 및 당사가 운용하는 펀드간에 발생할 수 있는 이해상충 문제의 가능성을 최소화하고 있습니다.
당사의 펀드 운용과정에서 이해상충이 발생할 수 있다고 판단되는 경우에는, 출자자들에게 관련 내용을 사전 고지하고 협의(필요할 경우 출자자총회 동의)하는 과정을 통해 이해상충 발생 가능성을 낮추어 출자자의 이익이 침해받지 않도록 조치를 취한 후 투자, 회수 등 관계법령에서 정하는 거래를 함으로써 수탁자에게 부여된 충실의무를 성실히 수행하겠습니다.

원칙3 : 기관투자자는 투자대상회사의 중장기적인 가치를 제고하여 투자자산의 가치를 보존하고 높일 수 있도록 투자 대상 회사를 주기적으로 점검해야 한다.

현대기술투자는 수탁자 책임 활동의 일환으로 투자대상기업을 주기적으로 점검하고 수집된 정보를 면밀히 분석합니다.
당사는 투자대상회사 경영진과 주요 현안에 대하여 수시로 논의하는 한편, 해당 회사로부터 분기별로 재무/비재무적 현황을 전달받아 내부적으로 검토∙분석하고 있습니다. 이를 통해 개별 포트폴리오 기업의 가치제고를 위한 사후관리 전략을 수립하고, 펀드 전체적으로는 포트폴리오 구성 현황 ∙ 예상 수익률 등을 점검하고 향후 펀드 운용전략을 조정함으로써 출자자의 이익 극대화를 위해 최선을 다하고 있습니다.
당사는 수시/분기별로 출자자에게 상기 내용이 포함된 펀드 영업보고를 함으로써 출자자와 투자대상회사의 현황을 공유하고 있습니다. 이러한 주기적인 점검의 목적은 투자대상회사의 가치 변동을 초래할 수 있는 리스크를 조기에 파악하고 이에 대한 대응방안을 신속하게 마련하기 위함이며, 궁극적으로는 투자대상회사의 지속적인 성장과 중장기적인 기업가치 제고를 이룰 수 있도록 하기 위함입니다.
당사는 당사의 의견이 투자대상회사의 경영에 적절하게 반영되도록 노력하고 있으며, 필요한 경우 투자담당자를 투자대상회사의 이사회 구성원으로 참여시키고, 주주제안권, 임시주주총회 소집청구권 등 상법상 주주에게 부여된 참여권한을 적극적으로 행사하고자 합니다.

원칙4 : 기관투자자는 투자대상회사와의 공감대 형성을 지향하되, 필요한 경우 수탁자 책임 이행을 위한 활동 전개 시기와 절차, 방법에 관한 내부지침을 마련해야 한다.

현대기술투자는 운용자산의 증식을 목적으로 다양한 수탁자 책임 활동을 이행하고자 하며, 투자대상기업과의 공감대 형성을 지향합니다.
당사는 출자자들에게 이익이 되도록 신의에 따라 성실하게 중장기적으로 주주가치 증대에 기여하는 방향으로 수탁자 책임 활동을 이행하고 있습니다.
당사는 투자검토 단계부터 투자대상회사의 경영진 및 핵심인력과 교류하고 지원함으로써 확보된 신뢰를 바탕으로, 투자 후 해당 기업의 적극적인 참여하에 사후관리 활동을 수행하고 있습니다.이를 통하여 투자대상회사와 해당 회사의 지속적인 성장 및 중장기적인 가치 제고라는 목표를 공유하고 있다는 공감대를 형성하고 있습니다.
당사는 수탁자 책임 활동 과정에서 자본시장과 금융투자업에 관한 법률 등의 관련 법규를 준수하며, 미공개 중요정보, 공정공시 대상정보 등을 원하거나 요구하지 않습니다.

원칙5 : 기관투자자는 충실한 의결권 행사를 위한 지침ㆍ절차ㆍ세부기준을 포함한 의결권 정책을 마련해 공개해야 하며, 의결권 행사의 적정성을 파악할 수 있도록 의결권 행사의 구체적인 내용과 그 사유를 함께 공개해야 한다.

현대기술투자는 투자대상회사의 주주총회 및 사전동의/협의 등 의사결정이 필요한 안건들에 대하여, 당사 내부 검토 및 투자대상회사 경영진∙핵심인력들과의 심도깊은 논의를 바탕으로 획득한 정보를
종합적으로 판단하여, 펀드 출자자들의 이익을 극대화하는 방향으로 신의에 따라 성실하게 의결권을 행사하고 있습니다.
당사의 의결권 행사 결정은 기본적으로 외부 자문서비스를 활용하지 않고 담당 운용인력 및 당사 경영진의 논의를 통해 도출된 독자적인 의사결정에 따라 이루어지며, 의결권 행사내역과 행사 근거 및 사유 등 상세한 내용은 ERP를 통해 보관 ∙ 관리하고 있습니다.
당사는 펀드의 출자자가 요구하는 경우 출자자들에게 의결권 행사여부와 행사내역을 상세히 보고하고 있습니다.
당사는 사모를 통해 자금을 모으는 펀드 운용사이고 당사가 운용하는 펀드의 포트폴리오 기업들은 비상장사가 대다수이므로, 홈페이지를 통하여 일반 대중을 상대로 의결권 행사 내역을 공개하지는 않습니다.

원칙6 : 기관투자자는 의결권 행사와 수탁자 책임 이행 활동에 관해 고객과 수익자에게 주기적으로 보고해야 한다.

현대기술투자는 펀드의 출자자들에게 투자대상회사들의 현황, 당사의 사후관리 활동 및 수탁자 책임 이행 활동 등에 대하여 분기별 보고서를 작성하여 보고하고 있습니다.
또한, 반기 및 연간단위로 펀드 투자보고회 또는 출자자 총회를 개최하여 투자대상회사들에 대한 운용 내역을 보고하고 승인받는 것을 원칙으로 하고 있습니다.

원칙7 : 기관투자자는 수탁자 책임의 적극적이고 효과적인 이행을 위해 필요한 역량과 전문성을 갖추어야 한다.

현대기술투자는 1997년에 설립된 업력 20년 이상의 펀드 운용사로서, 오랜 펀드 운용경험을 바탕으로 투자대상기업의 성장단계 및 해당 기업이 속해있는 산업 등에 적합한 차별화된 투자 역량 및 전문성을 보유하고 있습니다.
당사의 펀드 운용인력들은 다양한 산업군에 속해있는 국내 유수 기업에서의 근무 경험을 바탕으로 각각 관련 산업에 대한 전문지식 및 네트워크를 확보하고 있습니다.
또한, 법무법인∙세무법인∙회계법인 등과 계약을 체결하고 펀드 운용 과정에서 직면할 수 있는 다양한 이슈들에 대해 자문을 구함으로써, 재무/비재무 및 법률/세무 리스크를 다방면에서 검토하고
원칙에 근거하여 적법하게 펀드 운용을 진행할 수 있는 재원을 확보하고 있습니다.
당사는 수탁자 책임 활동의 역량과 전문성 제고를 위해 주주총회 의안 뿐만 아니라 투자대상기업, 해당 기업이 속한 산업과 관련제도, 자본 시장에 대한 이해도 증진을 위해 당사의 임직원이 다양한 직무능력개발 프로그램 및 국내외 세미나에 참여하도록 지속적으로 지원하고 있습니다.

책임자 : 최주열 부사장 ( 02-728-8972, dijychoi@hvic.co.kr )

담당자 : 김은영 관리본부 전무 ( 02-728-8963, bosini@hvic.co.kr)